Цивилизация
Кредиторы США самостоятельно ищут пути выхода из ипотечного кризиса. Шесть крупнейших американских кредиторов договорились расширить помощь должникам по всем категориям займов, сообщило агентство Associated Press со ссылкой на источник, знакомый с проектом. План с кодовым названием «Проект – Рука помощи» будет обнародован во вторник министерством финансов и министерством жилищного строительства и городского развития.
Цель программы – помочь домовладельцам сохранить свою недвижимость в случае угрозы дефолта по ипотечным кредитам. Для этого компании договорились предоставлять 30-дневную отсрочку до окончательной утраты ипотечной закладной. В это время можно будет выработать наиболее приемлемые условия погашения ипотечных займов. В «Проекте – Рука помощи» участвуют: Bank of America, Citigroup, Countrywide Financial Corp., JPMorgan, Washington Mutual и Wells Fargo & Co.
На этот шаг кредиторов подтолкнула стремительно ухудшающаяся ситуация на рынке ипотечного кредитования.
После того как цены на недвижимость снизились и правила кредитования ужесточились, выросло число задержек с выплатами даже по кредитам, выданным людям с хорошей кредитной историей, пишет The International Herald Tribune.
При этом все шесть компаний уже участвуют в программе «Надежда сейчас», предложенной администрацией Джорджа Буша. План принят на фоне опасений рецессии и должен был стимулировать экономику США. Он включает соглашение с кредитными организациями о замораживании процентных ставок по ипотечным кредитам на 5 лет, а кроме того, налоговые послабления для бизнеса и льготы для населения. В частности, американские граждане получат налоговые вычеты в размере до $600 на человека. При этом размер налогового вычета для семейных пар составит $1200, а семьи с детьми получат дополнительные вычеты по $300 на каждого ребенка. Граждане с низкими доходами, включая пенсионеров и инвалидов, которые не платят подоходный налог, просто получат чеки на $300. Реализация плана обойдется американскому бюджету примерно в $150 млрд.
Впрочем, план «Надежда сейчас» сразу вызвал шквал критики. «Мы должны помнить, что каждый доллар, который будет потрачен на этот пакет, мы берем взаймы у наших детей и у детей наших детей», — заявил сенатор-республиканец Джадд Грегг. «Это не экономический, а политический стимул. Конгрессменам нужно переизбираться, и они пытаются «что-то сделать» в ответ на замеры общественного мнения, указывающие на то, что американцы очень разочарованы тем, что происходит в экономике», — отмечал ведущий передачи CNBC Лоуренс Кудлоу. Экономисты, которых цитирует The International Herald Tribune, считают, что
пакет стимулирующих мер вряд ли существенно повлияет на состояние долгов американцев, так как банки ужесточили правила кредитования, а льготы, предоставленные правительством, не смогут покрыть выплаты по кредитам.
Налоговые послабления вкупе с активным понижением ставки вероятно смогут придать экономике некоторый импульс, но о выходе из состояния «комы» нельзя говорить без подъема деловой активности, роста занятости и возврата доверия потребителей к экономической политике государства, говорит начальник информационно-аналитического отдела фондового департамента Лефко-банка Денис Шабанов.
«Бесплатная раздача денег вряд ли моментально вернет это доверие. Тем более что выдача запланирована на апрель — май 2008 г., а до этого времени уровень потребительского доверия способен упасть еще ниже,
и меры могут быть несколько несвоевременными, — объясняет эксперт. — А удешевление денег в любом случае ведет опять же к росту инфляции и раздутию очередного пузыря».
Есть надежда, что инициатива кредиторов окажется более успешной. «Отсрочка во многом помогает не столько заёмщикам, сколько кредиторам», — отмечает начальник отдела рыночной аналитики ФК «Открытие» Валерий Пивень. Любой способ отложить окончательное банкротство заемщика снижает вероятность дальнейшего списания банковских активов. «А выгода консолидации усилий заключается в том, что ни один из банков не получит конкурентного преимущества в случае внезапного увеличения неплатежей. Таким образом, они распределяют риски и внутри банковской системы», — добавляет он.
Но большинство экспертов, опрошенных «Газетой.Ru», считают, что «Проект – Рука помощи» тоже не даст ощутимых результатов. «Есть ощущение, что крупнейшие банки пытаются бороться с болезнью при помощи витаминов», — заявил «Газете.Ru» аналитик инвестиционной компании «Русские финансовые традиции» Сергей Терников. На фундаментальные показатели, по его словам, мера повлияет слабо. «Тем более что
данные действия приведут к еще большим потерям для самих банков. А это обязательно отразится на фондовом рынке»,
— объясняет он. К тому же кризис распространяется и на другие виды заимствований. Так, проблемы отмечены в кредитах на покупку автомобиля, займах по кредитным картам. «Люди снимают деньги с кредитных карт, чтобы расплатиться за жилье, тем самым увеличивая собственную процентную нагрузку. И далеко не все банки готовы идти навстречу заемщикам», — отмечает Терников.
Любые послабления для заемщиков увеличивают риски неплатежеспособности, поэтому для финансовой системы в целом такие шаги вряд ли хороши, говорит аналитик ФК «Олма» Антон Старцев.
